香港創(chuàng)業(yè)板的主要上市規(guī)定

香港創(chuàng)業(yè)板的主要上市規(guī)定

一、不設(shè)贏利要求

　　 由于了解到高增長企業(yè)可能在創(chuàng)業(yè)期間并不一定錄得贏利紀(jì)錄，故《創(chuàng)業(yè)板上市規(guī)則》并無規(guī)定新上市申請人一定要有過往贏利紀(jì)錄才可在創(chuàng)業(yè)板上市。

　　 二、保薦人及其持續(xù)聘任期

　　 新上市申請人須聘任一名創(chuàng)業(yè)板保薦人為其呈交上市申請，聘任期須持續(xù)一段固定期間，涵蓋至少在公司上市該年的財(cái)政年度余下的時(shí)間以及其后兩個(gè)完整的財(cái)政年度(「指定期間」)。

　　 三、可接受的司法管轄地區(qū)

　　 新申請人必須依據(jù)香港、中國、百慕達(dá)或開曼群島的法例注冊成立。

　　 四、經(jīng)營歷史

　　 新申請人須：

　　 1. 證明公司在緊接遞交上市申請前具有至少24個(gè)月的活躍業(yè)務(wù)紀(jì)錄。若符合下列情況，上述的要求可減至12個(gè)月：

　　 (a)首次上市文件中的會計(jì)師報(bào)告顯示過去12個(gè)月期內(nèi)的營業(yè)額不少于5億港元、會計(jì)師報(bào)告中所載對上財(cái)政年度的資產(chǎn)負(fù)債表顯示總資產(chǎn)不少于5億港元或上市時(shí)市值最少達(dá)5億港元；

　　 (b)上市時(shí)由公眾持有的公司市值最少要達(dá)1億5千萬港元，由最少300名公眾股東持有，其中持股量最高的5名及25名股東分別合共持有不超過由公眾持有的股本證券的35%及50%；

　　 (c) 股份的首次公開招股價(jià)不少于1港元；

　　 附注：如上市申請人為新成立的項(xiàng)目公司或開采天然資源的公司，又或在聯(lián)交所接受的特殊情況下，這項(xiàng)24個(gè)月活躍業(yè)務(wù)紀(jì)錄的規(guī)定可在聯(lián)交所的批準(zhǔn)下獲放寬。

　　 2. 一直積極發(fā)展一主營業(yè)務(wù)；

　　 3. 于活躍業(yè)務(wù)紀(jì)錄期間，其管理層及擁有權(quán)大致相同；

　　 4. 如其附屬公司負(fù)責(zé)經(jīng)營申請人的活躍業(yè)務(wù)，必須擁有該附屬公司董事會的控制權(quán)及不少于50%的實(shí)際經(jīng)濟(jì)權(quán)益

　　 5.編制會計(jì)師報(bào)告，該報(bào)告須涵蓋緊接上市文件刊發(fā)前兩個(gè)完整的財(cái)政年度。若新申請人符合上述項(xiàng)目(1)(a)至(c)，則該等會計(jì)師報(bào)告須涵蓋的期間應(yīng)為活躍業(yè)務(wù)紀(jì)錄開始起計(jì)至少12個(gè)月。

　　 五、業(yè)務(wù)前景

　　 新申請人須列明其業(yè)務(wù)目標(biāo)，并闡釋于指定期間內(nèi)擬如何達(dá)致該目標(biāo)。

　　 六、最低公眾持股量

　　 七、新申請人須符合下列要求：

　　 1. 對于市值不超過港幣40億元的公司，其最低公眾持股量為25%，涉及金額須達(dá)港幣30,000,000元；

　　 2. 對于市值超過港幣40億元的公司，其最低公眾持股量為以下較高者 : i)由公眾持有的證券的市值相等于10億港元(在上市時(shí)決定)的百分比或 ii)20%；

　　 3.新申請人必須于上市時(shí)有公眾股東不少于100人。如新申請人能符合12個(gè)月活躍業(yè)務(wù)紀(jì)錄的要求，新申請人必須于上市時(shí)有公眾股東不少于300人。

　　 八、公司治理

　　 新申請人須：

　　 1. 聘任才干勝任的人員負(fù)責(zé)下列職位：公司秘書、合資格會計(jì)師、監(jiān)察主任及授權(quán)代表;

　　 2. 聘任至少兩名獨(dú)立非執(zhí)行董事; 及

　　 3. 成立審核委員會。

　　 九、承銷安排

　　 于首次公開發(fā)售股份時(shí)，無硬性包銷規(guī)定。

　　 十、其它

　　 上市時(shí)的管理層股東及主要股東合共須占新申請人不少于35%的已發(fā)行股本。

　　 十一、上市程序

　　 十二、首次上市成本

　　 首次上市成本的主要類別一般包括：

　　 1. 專業(yè)費(fèi)用

　　 保薦人費(fèi)用，公司法律顧問費(fèi)用，保薦人法律顧問費(fèi)用，申報(bào)會計(jì)師費(fèi)用，物業(yè)估值費(fèi)用，公關(guān)服務(wù)顧問費(fèi)用。

　　 2. 印刷方面的成本

　　 招股章程、申請表格、股票及其它印刷費(fèi)，翻譯費(fèi)。

　　 3. 市場推廣支出

　　 4. 其它包括股票過戶登記處費(fèi)用，收款銀行費(fèi)用，包銷商傭金（如適用），首次上市費(fèi)，交易征費(fèi)，交易費(fèi)等。

　　 除首次上市費(fèi)、交易征費(fèi)及交易費(fèi)外，上列所有其它費(fèi)用均可由新申請人與有關(guān)方面商議，不過收費(fèi)多寡會受市場因素影響。

　　 首次上市費(fèi)一般占首次上市總成本的小部份,須于遞交上市申請表格的同時(shí)向聯(lián)交所繳付。首次上市費(fèi)不予退款，并以與上市申請有關(guān)的股本證券的預(yù)期市值計(jì)算.有關(guān)費(fèi)用的詳情載于《創(chuàng)業(yè)板上市規(guī)則》附錄九。

　　 新申請人應(yīng)繳付予聯(lián)交所的交易征費(fèi)為新申請人將予發(fā)行之證券的價(jià)值的0.0035%。另外,新申請人應(yīng)繳付予聯(lián)交所的交易費(fèi)為新申請人將予發(fā)行之證券的價(jià)值的0.0025%。詳情請參閱《創(chuàng)業(yè)板上市規(guī)則》附錄九。