渣打集團有限公司（02888.HK，下稱“渣打”）昨日上午停牌后，午間發布配股公告。渣打宣布以8股供1股為基準進行配股，扣除費用后集資總額約32.58億英鎊即400億港元。
渣打董事會表示，此次配股集資是為應對巴塞爾資本協議Ⅲ對銀行的新資本規定。
總部設于倫敦的渣打在倫敦、香港和印度證券交易所均上市交易。此次配股發行價為1280便士，比10月12日的收市價折讓約33%，比理論除權價折讓30%，香港股東的發行價為每股156.82港元。
巴塞爾資本協議Ⅲ將銀行最低普通股本比率提高至4.5%，并將進一步資本防護緩沖比率定于2.5%，也就是將最低普通股本總額規定提高至7%。另外，銀行還需要視宏觀經濟條件，進一步持有最多2.5%的反周期資本緩沖。
市場普遍認為上述規定較為謹慎，且分階段實施最早于2013年1月1日開始，在2019年1月1日起才全面實行。但渣打董事會認為，巴塞爾委員會將確切闡釋及實行巴塞爾資本協議Ⅲ的主要酌情權給予了個別監管機構，而包括歐盟、英國金管局及其他主要市場的多個監管機構，有可能要求涉及系統性風險的重要機構提供進一步資本緩沖，如提高關于資本比率水平的規定和縮短有關過渡期，因此渣打董事會為謹慎起見建議此次配股。
配股完成后，渣打核心資本第一級資本比率和總第一級資本比率將提高約2%。根據現有監管框架即巴塞爾資本協議Ⅱ，截至2010年6月30日，渣打的核心第一級資本比率為9%，總第一級資本比率為11.2%。
渣打公告稱，該行最大股東新加坡主權投資基金淡馬錫已計劃全數配股。此次配股由摩根大通、高盛和瑞銀包銷。渣打集團行政總裁冼博德昨日在電話會議中表示，此次配股主要為確保未來自然增長作提前準備，配股所得款項并非為未來收購，但不完全排除小型或在現有基礎上進行的收購。
里昂證券投資研究有限公司董事總經理張耀昌向《第一財經日報》表示，渣打資產負債表狀況相當穩健，流動資金充裕，也符合現時監管機構對資本比率的要求。最近市場充斥大量流動資金，很多新股進行發行且反應積極，因此可抓住機會進行配股。他相信繼中國內地各大銀行在港集資后，歐洲銀行將開始為充實資本展開行動。
